近期，大宗商品的暴漲成為資本市場的絕對焦點。不斷上漲的原油、有色金屬、化工原材料、紙漿等，每天都在沖擊人們眼球。

 

由于大宗商品集體大漲，市場對加息預期已經抬頭。雖然最近幾個月大概率不會加息，但央行在公開市場上不斷對貨幣凈回籠卻是不爭的事實。

 

中國是世界上最主要的大宗商品進口國，無論是原油還是鐵礦石，抑或大豆等農產品，都高度依賴進口。

 

大宗商品的上漲，無疑會抬高國內的通脹率，提升各行業的成本，這顯然不是好事。

 

消息驅動，稀土股票漲停

 

那么，中國有沒有在國際上大量出口的資源呢？答案是有，最典型的代表就是稀土。

 

開采稀土，非常污染環境，所以發達國家開采量很少。就這樣，中國靠著全球30%幾的稀土儲量，供應著全球60%以上的稀土。

 

但就這樣，中國還沒有稀土的定價權，長期以來稀土都是被賤賣。

 

這種情況持續了很長時間，也引起了國家的重視。今年1月15日，工信部起草了《稀土管理條例（征求意見稿）》，目的就是為了規范稀土生產經營秩序，推動稀土行業高質量發展。

 

3月1日上午，工信部領導在發布會上說：

 

有些國家指責我們限制稀土出口，但實際上他們買到的稀土大部分都是由中國出口。但是有一個現象值得我們關注，我們現在稀土沒賣出‘稀’的價格，賣出了‘土’的價格，這是惡性競爭，競相壓價，使得這種寶貴的資源浪費掉。

 

此新聞一出，立馬引來稀土股股價異動，當天港股的中國稀土盤中一度大漲超過25%。

 

A股方面，當天北方稀土漲停，五礦稀土逼近漲停。

 

國家層面對于稀土越來越重視，無疑是稀土股票走強的催化劑。

 

稀土行業與龍頭企業

 

稀土有多么重要，筆者之前的文章也多次提及過，這里不妨再說一次。

 

作為戰略性稀缺資源，稀土被廣泛應用于通信、石化、機械、冶金等領域，因此稀土有著“工業維生素”之稱。

 

尤其是在軍事裝備上，像導彈、飛機等高精尖武器，稀土憑借優秀的光電磁特性，是不可或缺的原材料。

 

在大宗商品價格普遍上漲的大背景下，外國賣給我們石油、鐵礦石越來越貴，我們的稀土一直賣白菜價，這豈不是虧大了？

 

綜合以上因素，稀土的價格，有著強烈的上漲預期。

 

在這種情況下，稀土股票的投資價值有多大呢？

 

要了解稀土公司，首先要熟悉稀土的產業鏈。

 

稀土產業鏈的上中下游分別為原礦采選、冶煉分離、加工應用。

 

資源是漲價會讓上游企業業績提振，所以稀土板塊的大牛股歷來都是上游公司。

 

稀土上游的上市公司主要有北方稀土、五礦稀土、廣晟有色、廈門鎢業、包鋼股份、盛和資源等。

 

其中盛和資源是前段時間的大牛股，從今年1月初到2月下旬股價上漲200%！

 

在多年前，中國的稀土行業集中度非常低，這就導致了企業之間惡性競爭，比誰稀土賣的便宜。這對國家利益而言，是重大的損失。

 

早年間，南北車也大打價格戰，后來通過國家的力量合并成中國中車。這樣在高鐵出海之后，中國就更好地掌握了議價權。

 

稀土行業后來經過整頓和規范之后，形成了“六大稀土集團”，分別是中國五礦、中鋁公司、北方稀土、廈門鎢業、南方稀土、廣東稀土。

 

這里面最著名的是北方稀土（600111.SH），它是國內最大的輕稀土公司，國內稀土行業的龍頭企業，主要礦區在包鋼集團旗下的白云鄂博礦。

 

北方稀土原名是大名鼎鼎的包鋼稀土，它在十年前是股市上極為耀眼的明星股。2009-2012年，包鋼稀土股價翻了20多倍。

 

近期北方稀土漲勢明顯，不過在3月1日股價漲停當晚，北方稀土發布公告稱，公司收到收到嘉鑫有限公司發來的減持進展函，嘉鑫公司按照股份減持計劃已累計減持1800萬股，累計減持數量達到其計劃減持數量的半數。

 

從北方稀土前十大股東表可以看出，嘉鑫公司是北方稀土第三大股東。發布的這個減持過半的公告，暗含的潛臺詞其實是：未來能賣的股票已經不多了。

 

3月2日，北方稀土在盤中一度沖高近8%，但收盤還是下跌超過2%，高位追漲的投資者被狠狠套牢。

 

自2020年12月中旬以來，北方稀土股價在兩個多月內實現了翻倍，如今高位跳水，需要注意風險。

 

港股的中國稀土，別被名字忽悠了

 

北方稀土之外，另外一家比較值得說的公司是港股的中國稀土（00769.HK）。

 

這家公司別看名字非常高大上，其實就是用來唬人的。

 

中國稀土根本不是什么國企，而是地地道道的民企。中國稀土原名叫宜興新威，是南方的一家稀土及耐火材料生產企業。

 

早在1999年，這家公司就在香港上市，實控人名叫蔣泉龍，江蘇宜興人。

 

中國稀土的名聲大噪，還要歸功于蔣泉龍的兒子。

 

2019年9月19日，網上曝出一張41.82萬元天價餐飲消費賬單。

 

在上海西郊5號餐廳，7男1女共消費41.82萬元，菜品有鮑魚、野生響螺、鱷魚尾等。

 

這8人中的一人，就是蔣泉龍之子蔣鑫，他是一名活躍在電競圈的富二代，人稱“蛇哥”。

 

兒子花錢如流水，但老爸的中國稀土業績卻連年虧損，目前股價還不到1港元，已經是標準的仙股。

 

結束語

 

稀土公司的股價長期走勢，還是要看稀土價格能否長期上漲。

 

3月2日，南方稀土公布的掛牌價，與上周均價相比，漲幅較大。

 

比如，氧化鋱報價970-980萬元/噸，均價上調90萬元/噸；氧化鏑300-305萬元/噸，均價上調51.5萬元/噸；氧化鈥103-105萬元/噸，均價上調15萬元/噸；氧化鉺19-19.5萬元/噸，均價上調0.5萬元/噸。

 

從短期看，稀土類公司的漲幅普遍比較大。但長期來看，稀土行業由于行業集中度提高，再加上新能源汽車、消費電子等爆發力極強的行業對稀土需求的不斷增長，稀土行業增長的確定性還是很強的。

 

中國作為全球稀土產業鏈最重要的國家，不斷增強在稀土行業話語權，也將長期利好稀土類上市公司。

 

真的希望中國寶貴的稀土資源，不要再被賤賣了！

再次詳細分析稀土上游6大集團龍頭公司：

中國六大稀土集團：

 

中鋁公司、北方稀土、廈門鎢業、中國五礦、廣東稀土、南方稀土。

 

中國稀土資源占全球資源量的37%，但是供應了全球89-90的稀土需求，因為海外的稀土礦需要運到國內加工然后再出口。

 

1、稀土上游

 

北方稀土是國內最大的輕稀土企業，礦產資源來自于包鋼集團。

 

包鋼集團在2014-2015年重新規劃稀土產業鏈，資源端給了包鋼股份，加工端給北方稀土。

 

盛和資源不屬于六大集團，在美國擁有中國之外最大的稀土礦山隸屬于中國地質科學院。

 

二、稀土龍頭股

 

1、北方稀土：市值865億

 

全球最大的稀土產品供應商和最大的稀土企業集團。

 

2、包鋼股份：市值615億

 

稀土儲存量居世界第一，鋼鐵生產龍頭。

 

3、中國鋁業：市值578億

 

母公司中鋁公司；中國第一，全球第二氧化鋁生產商。

 

4、江西銅業，市值557億

 

國內儲量第二大的稀土企業；也是中國擁有最多銅資源、最大陰極銅生產商。

 

5、盛和資源，市值396億

 

在美國擁有中國之外最大的稀土礦山，產品全部由公司銷售到國內處理。

 

6、廈門鎢業，市值312億

 

國家六大稀土集團之一，完成了對福建省的稀土資源整合；也是國內最大的仲鎢酸銨、氧化鎢、鎢粉生產商和出口商。

 

7、五礦稀土，市值218億

 

中國五礦唯一稀土上市平臺，國內規模最大稀土分離企業。

 

8、廣晟有色，市值142億

 

廣東稀土唯一上市平臺，廣東省唯一合法稀土采礦人。

 

中國六大稀土集團就是稀土第一龍頭企業。

 

全球范圍稀土需求主要來自傳統汽車（38%）、新能源汽車（12%）、風電（10%）和變頻空調（8.4%）。

 

稀土精礦漲價，產業鏈庫存較低，需求增加，物以稀為貴。

 

靈活定投提醒：股市有風險投資需謹慎！

 

稀土作為有色板塊也是周期性股票，漲幅大波動大，日內振幅也大，好的股票也要一個好的買點和賣點。